Вы здесь

Статья 142. Ценные бумаги

СТ 142 ГК РФ

1. Ценными бумагами являются документы, соответствующие установленным законом требованиям и удостоверяющие обязательственные и иные права, осуществление или передача которых возможны только при предъявлении таких документов (документарные ценные бумаги).

Ценными бумагами признаются также обязательственные и иные права, которые закреплены в решении о выпуске или ином акте лица, выпустившего ценные бумаги в соответствии с требованиями закона, и осуществление и передача которых возможны только с соблюдением правил учета этих прав в соответствии со статьей 149 настоящего Кодекса (бездокументарные ценные бумаги).

2. Ценными бумагами являются акция, вексель, закладная, инвестиционный пай паевого инвестиционного фонда, коносамент, облигация, чек и иные ценные бумаги, названные в таком качестве в законе или признанные таковыми в установленном законом порядке.

Выпуск или выдача ценных бумаг подлежит государственной регистрации в случаях, установленных законом.

Комментарий к Ст. 142 Гражданского кодекса РФ

1. В комментируемой статье дано законодательное определение ценной бумаги. В этом определении существенными являются следующие признаки:

- ценной бумагой признается документ, составленный с соблюдением установленной формы и обязательных реквизитов, который представляет собой официальную запись, выполненную на бумажном носителе с определенной степенью защиты от подделки;

- ценная бумага имеет определенное содержание, а именно субъективное гражданское право (обязательственное или иное);

- ценная бумага предполагает возможность как осуществления обозначаемого ею субъективного права, так и его передачи.

Ценная бумага относится к категории движимых вещей (за исключением бездокументарных ценных бумаг) и может удостоверять имущественные (например, право на дивиденды) и неимущественные права (такие как право на участие в управлении акционерным обществом и пр.).

Пункт 1 комментируемой статьи указывает на два способа фиксации прав из ценной бумаги, тем самым расширяя исходное определение ценной бумаги. Предусмотрено существование документарных и бездокументарных ценных бумаг. К последним относятся записи в системе ведения реестра владельцев ценных бумаг или записи по счету депо (в случае депонирования ценных бумаг). Бездокументарная ценная бумага возникает в силу решения о выпуске или иного акта лица, выпустившего ценные бумаги в соответствии с законом (эмитента и т.п.).

О бездокументарных ценных бумагах см. ст. 149 ГК РФ и комментарий к ней.

2. В п. 2 комментируемой статьи законодатель перечисляет основные разновидности ценных бумаг, оставив их перечень открытым. В частности, поименованы:

- акция (ст. 2 ФЗ от 22.04.1996 N 39-ФЗ "О рынке ценных бумаг");

- вексель (п. 1 Положения о простом и переводном векселе (утв. Постановлением ЦИК и СНК СССР от 07.08.1937 N 104/1341));

- закладная (ст. 13 ФЗ от 16.07.1998 N 102-ФЗ "Об ипотеке (залоге недвижимости)");

- инвестиционный пай паевого инвестиционного фонда (ст. 14 ФЗ от 29.11.2001 N 156-ФЗ "Об инвестиционных фондах");

- коносамент (ст. 785 ГК РФ, параграф 3 гл. VIII КТМ РФ);

- облигация (ст. 2 ФЗ от 22.04.1996 N 39-ФЗ "О рынке ценных бумаг");

- чек (ст. 878 ГК РФ).

Ценными бумагами являются также иные ценные бумаги, названные в таком качестве в законе или признанные таковыми в установленном законом порядке, например:

- сберегательный (депозитный) сертификат (ст. 844 ГК РФ);

- двойное складское свидетельство (п. 3 ст. 912 ГК РФ);

- клиринговые сертификаты участия (ст. 24.3 ФЗ от 07.02.2011 N 7-ФЗ "О клиринге, клиринговой деятельности и центральном контрагенте");

- опцион эмитента (ст. 2 ФЗ от 22.04.1996 N 39-ФЗ "О рынке ценных бумаг");

- ипотечные ценные бумаги (ст. 2 ФЗ от 11.11.2003 N 152-ФЗ "Об ипотечных ценных бумагах");

- государственные и муниципальные ценные бумаги (ст. 2 ФЗ от 29.07.1998 N 136-ФЗ "Об особенностях эмиссии и обращения государственных и муниципальных ценных бумаг").

3. Выпуск или выдача ценных бумаг подлежат государственной регистрации в случаях, установленных законом. Так, в силу п. 1 ст. 20 ФЗ от 22.04.1996 N 39-ФЗ "О рынке ценных бумаг" государственная регистрация выпусков (дополнительных выпусков) эмиссионных ценных бумаг осуществляется Банком России. Регистрирующий орган определяет порядок ведения реестра и ведет реестр эмиссионных ценных бумаг, содержащий информацию о зарегистрированных им выпусках (дополнительных выпусках) эмиссионных ценных бумаг и об аннулированных индивидуальных номерах (кодах) выпусков (дополнительных выпусков) эмиссионных ценных бумаг, а также информацию о выпусках (дополнительных выпусках) эмиссионных ценных бумаг, не подлежащих в соответствии с настоящим Федеральным законом и другими федеральными законами государственной регистрации. Указанный реестр должен также содержать сведения о представителях владельцев облигаций. Регистрирующий орган вносит изменения в реестр эмиссионных ценных бумаг в течение трех дней после принятия соответствующего решения или получения документа, являющегося основанием для внесения таких изменений.

4. Судебная практика:

- информационное письмо Президиума ВАС РФ от 24.09.2002 N 69 "Обзор практики разрешения споров, связанных с договором мены" (см. п. 8);

- Постановление Пленума ВС РФ N 33, Пленума ВАС РФ N 14 от 04.12.2000 "О некоторых вопросах практики рассмотрения споров, связанных с обращением векселей" (см. п. п. 2, 6);

- Постановление Арбитражного суда Московского округа от 02.08.2016 N Ф05-10463/2016 по делу N А40-108111/2015 (о взыскании вексельного долга и пеней);

- Постановление Арбитражного суда Волго-Вятского округа от 05.07.2016 N Ф01-2159/2016 по делу N А17-2681/2015 (о взыскании вексельного долга по простым векселям);

- Постановление Арбитражного суда Центрального округа от 28.03.2016 N Ф10-598/2016 по делу N А54-785/2015 (о восстановлении права по утраченной банковской гарантии);

- Постановление Арбитражного суда Дальневосточного округа от 01.12.2015 N Ф03-5004/2015 по делу N А73-3123/2015 (об обязании внести изменения в реестре акционеров, указав на наличие у лица привилегированных акций, и о выплате дивидендов на неучтенные акции).